Что такое операционный анализ безубыточности?
Операционный анализ или операционный анализ безубыточности – это финансовый метод, цель которого состоит в анализе деятельности компании и который предполагает определение связей между финансовым результатом работы предприятия (прибыли), объема реализации и издержек.
Данный вид анализа очень эффективный метод, который позволяет провести планирование на предприятии.
Можно сказать, что основной вопрос операционного анализа - выявить самое оптимальное соотношение издержек (постоянных, переменных, общих), цены, объема производства.
Стоит заметить, что за финансовый результат принимается прибыль до выплат налогов.
Как проводится операционный анализ?
Такой анализ деятельности компании обычно проводится в несколько основных этапов:
- сбор внутренней информации (например, данные отчета о прибылях и убытках, данные по объему продаж (например, счет 90.1 – продажи, другие внутренние сведения);
- расчет показателя – производственный рычаг;
- расчет точки безубыточности;
- расчет запаса финансовой прочности;
- расчет маржинального дохода;
- подведение итогов, корректировка планов и деятельности при необходимости.
Как рассчитать производственный рычаг, точку безубыточности, запас финансовой прочности, маржинальный доход?
Производственный рычаг позволяет определить, как изменится прибыль, если изменение выручки от реализации составит 1 %.
Рассчитать данный показатель можно по следующей формуле:
$\frac{выручка(R) \ - \ переменные \ издержки \ (VC)}{прибыль \ (Pr)}$
Интерпретировать результат можно так, чем выше показатель, тем более со стороны прибыли рискованно положение фирмы.
Например, если показатель равен 5, то увеличение или снижение выручки на 1% приведет к росту (сокращению) прибыли на 5 %. Если значение будет равно 20, то такое увеличение или снижение выручки на 1% приведет к росту(сокращению) прибыли уже на 20 %.
Точка безубыточности – это такой момент, когда предприятие покрывает все свои расходы и начинает получать прибыль.
Данный показатель очень важен, так как отражает эффективность деятельности конкретной фирмы. Точка безубыточности рассчитывается по следующее формуле:
$\frac{постоянные \ затраты \ (FC)}{цена \ единицы \ продукции \ (P) \ - \ переменные \ затраты \ (VC)}$
Стоит заметить, что данная формула показывает наиболее распространенный расчет показателя в натуральном выражении. Итог расчета покажет, сколько предприятию необходимо производить продукции, чтобы окупить все свои расходы и начать получать прибыль.
Показатель финансовой прочности дает понять, насколько выручка выше, чем порог рентабельности. Формула также приведена для натурального выражения.
Запас финансовой прочности рассчитывается так:
объем реализации (R) – критический объем реализации
Обратите внимание, что критический объем будет равен объему в точке безубыточности (то есть значению точки безубыточности).
Таким образом, можно определить, насколько можно снизить объем производства без потери прибыли. И, наоборот, насколько нужно повысить объем производства, чтобы начать получать прибыль.
Чтобы произвести расчет в стоимостном выражении следует заменить значение объема реализации на значение выручки.
Маржинальный доход также отражает эффективность деятельности предприятия, менеджеров и управленческого персонала и применяется в операционном анализе безубыточности.
Формула для расчета:
выручка (R) – переменные затраты (VC)
Таким образом, положительным будет значение, если выручка будет покрывать как минимум переменные затраты.
При операционном анализе также нужно проанализировать следующее:
- минимальная цена продаж
- возможность снизить (повысить) цену при увеличении (уменьшении) объема реализации
- безубыточный объем реализации
