Сущность математических резервов
Главнейшей экономической особенностью страхования является так называемый перевернутый, или обратный экономический цикл. В любой разновидности деятельности стоимость услуги определяют согласно ее себестоимости. Данную стоимость клиент оплачивает традиционно после того, как была предоставлена услуга (прямой цикл экономики; "классические" экономические секторы). Исключение составляет страхование, а также некоторые иные разновидности деятельности.
Услуга страхования заключается в оплате страховщиком обусловленной суммы при наступлении случая по страхования. Взамен на обещание оплаты страхователь обязуется оплатить страховой организации премию. Как правило, данная премия вносится в начальный период договора по страхованию, а выплаты производятся через несколько лет. Поскольку страхователь, оплатив премию, целиком исполнил собственные финансовые обязательства, страховщик на протяжении всего срока страхования обладает долгом в отношении него ("обратный" цикл экономики). Для того чтобы при наступлении случая по страхованию суметь провести обещанные выплаты страховщик должен создавать резервы.
Необходимость математических резервов
Обязанность по формированию и право пользования страховыми ресурсами устанавливаются Законом о страховом деле. В 26 статье данного закона говорится, что для обеспечения исполнения принятых обязательств по страхованию страховщики на условиях и в порядке, которые установлены российским законодательством, формируют из полученных страховых взносов необходимые для предстоящих выплат по страхованию резервы, которые не подлежат изъятию в федеральный и другие бюджеты.
Особый экономический статус резервов страхования определен тем, что данные средства не принадлежат страховщику, а только временно находятся в распоряжении страховой организации и отправляются на инвестиции, что дает страховщику дополнительную прибыль, которая используется для обеспечения финансовых гарантий страхователям.
В зарубежной и отечественной практике резервы по страхованию жизни выделены отдельно от резервов по иным разновидностям страхования. Такое разделение вызвано разнообразным содержанием, функциями и задачами защиты по страхованию, характером рисков и, наконец, методикой расчета.
В традиционном случае резерв страхования определяется, как разность между современной ценой выплат, которые должен реализовать страховщик и современной ценой будущих взносов застрахованного.
В науке страхования под страховым резервом понимается измеряемая в денежных единицах настоящая стоимость будущих обязательств страховой организации по заключенным страховым договорам. То есть резерв в таком смысле означает лишь оценку размера обязательств, которая получена расчетным путем, а не реальные активы.
Принципиальная особенность фондов и резервов страхования состоит в том, что страховой фонд, который формируется методикой страхования, характеризует сумму взносов по страхованию, оплаченных страхователями на протяжении определенного периода, в тот момент как резервы страхования выражают сумму отложенных выплат по страхованию (обязательств) на определенную дату.
Расчет математических резервов в страховании
Так как размер таких обязательств находится в зависимости от случайных факторов, которые относятся к далекому будущему, измерить их в настоящем совершенно невозможно. В этой связи резерв является некоторой разумной и, как правило, консервативной оценкой баланса будущих доходов и расходов. Соответственно, нет и не может существовать однозначного определения резерва. Помимо этого, при расчете соответствия обязательств и активов важно принимать во внимание не только их финансовое выражение, но и множество других обстоятельств (к примеру, перераспределение обязательств во времени и возможность осуществления активов в соответственные временные промежутки).
Акцентируя внимание на эти обстоятельствах, разумно было бы применять при оценке резерва:
- повышенную смертность в сфере страхования;
- пониженную смертность при оценке пенсий и рент;
- пониженную ставку в процентном выражении и т.п.
При расчете резерва необходимо применять пессимистический сценарий развития (степень пессимизма, как правило, страховым организациям предписывается регулирующими органами).
Если при оценке резерва применяется та же таблица смертности и процентная ставка, что и при расчетах нетто-премии, то резерв именуют нетто-резервом, либо резервом нетто-премий.
Если премия, которая используется при расчетах резерва, принимает к учету расходы, и (или) применяется особая таблица смертности, и (или) измененная ставка в процентном выражении, то резерв именуется специализированным, или модифицированным.
Поступления взносов по страхованию в каком-то году не будут отражать соответствие страховым выплатам, которые осуществляются страховщиком за этот же период – за первые годы действия договоров страхования численность плательщиков премий будет больше, а численность смертных случаев будет меньше, позже будет отмечаться обратное явление. При этом в начале договора формируется солидный "запас прочности", а помимо этого, взносы "обрастают" процентами. Все это ведет к понижению относительной надбавки, то есть к удешевлению договора страхования.
Появление математических (теоретических) резервов обуславливается, прежде всего, существованием обратного ("перевернутого") цикла экономики в страховании и уравниванием премий по некоторым типам договоров (в частности, но страхованию случай смерти). Важно отметить, что данные резервы образуют значительную часть суммы баланса страховых компаний Европы по страхованию жизни (90–95% их пассивов), в тот момент, как на долю собственных средств приходится 4–10% пассивов баланса.
Фактические суммы резервов являются очень большими, и в Европе отмечается их непрерывный рост, параллельно с ростом объема по сбору премий по страхованию жизни. Создается видимость богатства страховых организаций по страхованию жизни. На самом же деле данные математические резервы находятся в собственности, по существу, страхователей.
