Расчет тарифных ставок по страхованию жизни, их особенности и дисконтирование

Расчет тарифных ставок на страхование жизни, математические резервы

Страхование жизни обусловило ряд особенностей, оказывающих влияние на выбор методик и форм анализа подготовки и проведения операций страхования. Выделить можно базисные факторы, влияющие на методику расчетов ставок по тарифам на страхование жизни:

1. 1Объектом страхового договора по данной разновидности страхования является здоровье, жизнь и способность трудиться граждан. Численные показатели, которые характеризуют длительность жизни и смертность средь населения государства, централизовано обобщаются, обрабатываются в региональных и федеральных органах статистики. На основе подобной информации формируются таблицы смертности, используемые страховщиками в процессе расчета нетто-ставок на страхование жизни.
2. Договоры по страхованию жизни, традиционно, заключаются на продолжительный срок. Временной период между оплатой взносов и моментом выплаты достигает нескольких лет. На протяжении такого срока за счет процессов инфляции и прибыли, которая получается от инвестирования свободных временно средств, стоимость взносов по страхованию изменяется. Чтобы учитывать такие изменения используются методики финансовых исчислений, именуемые дисконтированием.

В страховании жизни, как и в любой из разновидностей страхования должно быть соблюдено условие превышения премий страхования над страховыми выплатами ($E_P + I > E_S$), где $I$ является доходом от инвестиций свободных на время средств. Размер страховых выплат является случайной величиной, и заранее невозможно предсказать точную сумму страховых выплат. За счет большой численности застрахованных лиц, данные статистики являются однородными, имеют должную степень надежности. В связи с этим, вероятность отклонения настоящих величин от их математического ожидания является ничтожно малой. По причине этого, в актуарных расчетах традиционно используется вероятная (ожидаемая) стоимость выплат. Тоже происходит и суммами нетто-премий. Их размер находится в зависимости от случайной величины $S$, а, следовательно, является случайной величиной.

Особенности расчета тарифных ставок по страхованию жизни

На момент осуществления выплат страховщик должен обладать фондом, равным вероятностной стоимости выплат. Он определяет для себя будущую стоимость выплат, размер требуемого фонда страхования. Так как страховщик заниматься инвестициями свободных средств, то они должны принести ему доход, который изменяется в зависимости от нормы доходности $r$, инфляционных темпов $h$, и налоговых ставок $g$. Тогда дисконтирование проводится по корректированной ставке $i = r(1 – g) + h / 100$. Премия страхования оплачивается на момент заключения договора страхования, то есть в настоящий момент, а выплаты по страхованию спустя определенный период времени. В связи с этим, для их сравнения важно дисконтировать выплаты по страхованию, приводя их стоимость к настоящему дню.

В страховании жизни нетто-премии могут иногда уплачиваться не единой суммой, а серийными платежами, в разные периоды времени, посредством рассрочки. Для их учета страховщику приходится как нетто-премии, так и страховые выплаты привести к одному моменту времени, иначе, в случае незапланированного прекращения договора, страховщик может недополучить часть причитающихся ему премий.

Вышесказанное можно предоставлять в форме неравенств, которые показывают главнейшие принципы для расчета ставок по тарифам:

• $E + I > S$ - Нетто-премия при учетах доходности от инвестиций должна превышать выплаты по страхованию. Если данное равенство не будет соблюдаться, то страховщик подвергнется банкротству.
• $E + I > S_P$ - Сумма выплаты считается случайной величиной, так как неизвестно по каким договорам нужно будет возместить ущерб. В этой связи в актуарных расчетах применяют ее наиболее вероятностное значение ($S_P$).
• $E > S_P – I$ - Современная вероятностная стоимость выплат, которая является разницей меж суммой выплат и накопленными доходами, не может превышать стоимости единовременной нетто-премии.
• $E_P – I_E > S_P – I$ - Сравнение вероятностной стоимости выплат производится не с актуализированными суммами нетто-премий, а с их наиболее вероятностным значением, которое именуется математическим ожиданием. Современная вероятностная стоимость нетто-премий, которые были оплачены посредством рассрочки, должна быть меньше, чем реальная стоимость выплат.

Считается, что нетто-премии – это доходы страховой компании, а выплаты по страхованию - это ее расходы, причем и те и иные обладают случайным характером. Так как в страховании жизни затрагиваются значительные временные периоды, в границах которых изменяется цена денег пропорционально ставке i, то расчетная информация необходимо приводится к единому моменту времени.

Дисконтирование при расчете ставок тарифов по страхованию жизни

Дисконтирование в сфере страхования жизни – это определение современной стоимости следующих взносов и выплат по страхованию, оно подразумевает понижение суммы уплачиваемых взносов страхования на размер ожидаемой страховщиком инвестиционной доходности. Базис традиционных видов страхования жизни формирует конкретно дисконтирование. Страховщик не сможет не выполнить условие о дисконтировании, так как дисконт заложен в расчеты тарифа по страхованию, он должен являться гарантией нормы доходности, заложенной в дисконт. Традиционно для дисконтирования страховщики используют ставку государственного займа или норму банковского процента. В силу недостаточного развития российского рынка фондов и строжайшей регламентации государства в деятельности инвестирования страховых организаций у страховщиков в России дисконтная ставка ниже, чем ставка по рефинансированию ЦБ РФ.