Система управления финансовыми ресурсами

Система управления финансами предприятия

В системе управления финансами предприятия – равно как и в любой другой системе управления – можно выделить две основные подсистемы:

• управляемая подсистема – объект управления. Им признаются финансовые отношения, которые возникают между участниками хозяйственной деятельности и звеньями финансовой системы, а также финансовые ресурсы и источники их формирования;
• управляющая подсистема – субъект управления. В системе управления финансовыми ресурсами к ключевым элементам субъекта управления относят организационную структуру, информационную базу, финансовый инструментарий и технические средства, используемые для целей финансового менеджмента. В роли главного субъекта управления обычно выступают собственники предприятия.

Проектирование организационных структур управления финансовыми ресурсами производится в зависимости от таких параметров, как размер предприятия, форма собственности, специфика деятельности, отрасль. Если предприятие небольшое, реализацией управленческих функций в сфере финансов может заниматься главный бухгалтер (или главный бухгалтер вместе с директором). Если предприятие крупное, в нем функционируют специальные службы (финансовый отдел, департамент финансов), взаимодействующие с бухгалтерией.

Финансовый инструментарий представлен моделями, методами и методиками. Это ядро финансового менеджмента как науки.

В информационную базу управления финансами входят все сведения, имеющие отношение к финансам. В частности, это бухгалтерская финансовая отчетность, биржевые сводки (с фондовых, валютных и товарных бирж), банковская информация, публикуемая статистика. Важный блок информационной базы – информация правового характера, как внешняя (законы, постановления правительства и т.д.), так и внутренняя по отношению к компании (уставные документы, положения, инструкции, приказы).

В роли технических средств управления финансами выступают современные вычислительные и телекоммуникационные устройства, которые оптимизируют сбор, преобразование и передачу информации. При этом широко используются специализированные прикладные программы и их комплексы. Наибольшую популярность в России получила продукция фирмы 1С, функционал которой давно вышел за пределы бухгалтерского учета. Также при управлении финансовыми ресурсами могут использоваться как средства общего назначения (текстовые и табличные редакторы, мессенджеры), так и узкоспециализированные программы (вплоть до написанных под заказ для конкретной организации, под ее цели и нужды).

Принципы управления финансовыми ресурсами предприятия

Чтобы система управления финансовыми ресурсами функционировала эффективно, а воздействие управляющей подсистемы на управляемую было рациональным, требуется использовать современную методологию, базирующуюся на ряде принципов.

Базовые принципы управления были разработаны французским исследователем Анри Файолем. Поскольку управление финансовыми ресурсами является частью общей системы менеджмента организации, оно основывается на универсальных управленческих принципах:

• принцип экономической эффективности. Деятельность системы управления финансами в любой компании предполагает осуществление затрат. Расходы должны минимизироваться и в обязательном порядке покрываться получаемыми доходами (выручкой от реализации),
• ориентация на стратегические цели. Если предприятие выбирает в роли ориентира диверсификацию или рост бизнеса, целесообразно увеличивать долю заемных средств в составе источников финансирования. Если выбрана стратегия сокращения или ограниченного роста, следует снижать риски, и, следовательно, больше внимания уделять собственному капиталу, а также стремиться сократить постоянные затраты,
• гибкость (высокий динамизм управления). Финансовые менеджеры должны быть реагировать на происходящие во внешней среде изменения (политические, экономические, конъюнктурные), своевременно применяя подходящие модели и методы финансового менеджмента,
• альтернативность. Поскольку принятие решений происходит в условиях неопределенности и риска, важно применять к оценке ситуации многовариантные подходы. Это актуально при составлении бизнес-планов, равно как и при оперативном финансовом управлении,
• оптимизация ключевых финансовых показателей. В ходе управления финансами организации нередко возникает ситуация, когда принятие конкретного управленческого решения влечет противоположные эффекты в разных сферах. Например, результатом высокодоходного финансового инвестирования может стать дефицит финансирования производства, а из-за резкого повышения рентабельности может снизиться ликвидность.

Следующая группа принципов свойственна управлению финансовыми ресурсами:

• публичность. Информация о функционировании предприятия должна быть доступной и открытой (за исключением конфиденциальных сведений). Общество может проявлять интерес к целям, задачам и принимаемым в компании решениям,
• масштабность. Следует учитывать степень влияния, которую оказывает компания на отрасль и общество в целом,
• консолидация финансовой отчетности. Если в структуре крупной компании выделяются дочерние предприятия, ведущие самостоятельную деятельность, важно наряду с индивидуальной отчетностью формировать общую.

Список принципов может быть продолжен. Наряду с принципами, действующими для любой организации, можно выделить принципы, характерные для отдельных отраслей или сфер деятельности исходя из их особенностей. Также применяемые принципы могут определяться миссией конкретной компании.