Сущность, виды и функции страхования как финансовой категории
Страхование – это способ защиты финансовых интересов лиц, как физических, так и юридических, от потенциальной угрозы их жизни, имуществу, здоровью и прочим интересам.
Страхование понимается в широком и узком смысле. В широком смысле страхование – это разновидность финансовых отношений. В узком смысле – отношения, складывающиеся между страховой компанией и страхователем.
Причина возникновения страхования – опасение человека понести материальные убытки в результате действия вероятных, но непредсказуемых событий. С подобной опасностью отдельный индивид или хозяйствующий субъект могут столкнуться всегда. Экономическое содержание опасности выражено категорией «риска».
С точки зрения страхования риск – это вероятное событие, которое может произойти в будущем и повлечь за собой негативные последствия, размер которых в настоящее время точно определить нельзя.
Защита имущественного интереса страхователя осуществляется за счет средств страхового фонда.
Страховой фонд – это резерв денежных средств, который может быть использован для возмещения ущерба от страхового случая.
Страховой фонд формируется страхователем за счет уплачиваемых им взносов, а распределяется страховой компанией.
Следовательно, сущность страхования как финансовой категории заключается в формировании специальных фондов из взносов, заинтересованных в компенсации вероятного риска лиц, и использование средств этих фондов для компенсации вероятного ущерба имущественным и личным интересам страхователей.
Проявление деятельности страховых компаний на финансовом рынке - это функции страхования.
Выделяют следующие функции страхования:
- рисковая;
- предупредительная;
- сберегательная.
Рисковая функция выражается в страховой защите от финансовых потерь. Наличие риска – основное условие страхования.
Предупредительная функция проявляется в уменьшении степени выраженности негативных последствий наступления страхового случая.
Отдельные виды страхования выполняют сберегательную функцию, так как с их помощью накапливаются определённые суммы, которые могут использованы в будущем. Например, сберегательную функцию играет пенсионное страхование.
Выделяют обязательное и добровольное страхование. В первом случае правила страхования определяются на законодательном уровне, а во втором – по договорённости между страховщиком и страхователем.
Роль страхования на финансовом рынке
Финансовый рынок – это экономический механизм при помощи которого осуществляется перераспределение активов, финансовых инструментов.
Финансовые рынки обязаны своим возникновением наличию временно свободных денежных ресурсов. Развитие финансовых рынков в России связана с формированием рыночной экономики. Финансовый рынок можно определить как экономические отношения по поводу концентрации, распределения, обмена и контроля всей совокупности денежных ресурсов.
Страховой рынок является одним из сегментов финансового рынка. Объектом рынка страхования выступает особый продукт, предлагаемый страховыми компаниями.
Страховой рынок включает две составные части: совокупность страховых компаний и страхователей. Первые выступают в качестве продавцов страховых услуг, вторые приобретают страховые продукты.
Характер спроса и предложения на страховом рынке определяется спецификой страхового продукта и политикой страховщиков.
Деятельность субъектов финансового рынка подвержена различным рискам, которые можно минимизировать при помощи различных видов страховой защиты. Рассмотрим основные виды страхования и страховых договоров, применяемы на финансовом рынке.
Одним из современных видов страхования на банковском рынке является система страхования вкладов.
Система страхования вкладов – это предусмотренная государством программа защиты вкладов физических лиц за счет специально создаваемого страхового фонда.
При помощи страхования осуществляется защита интересов субъектов рынка ценных бумаг.
Страховые компании, действуют на рынке ценных бумаг как инвесторы и собственно страховщики рисков других участников рынка ценных бумаг.
При страхования финансовых рисков на рынке ценных бумаг нужно различать риски и для эмитента, и для инвестора.
Риски эмитента включают в себя:
- изменение процентных ставок;
- временная продолжительность операции;
- ликвидность ценных бумаг;
- изменения в законодательстве;
- нарушения в исполнении обязательств эмитента перед держателями его ценных бумаг.
Риск изменения процентных возникает при таких обстоятельствах, когда на рыночную ставку оказывает значительное влияние снижение курса стоимости ценных бумаг, особенно приносящих постоянный процент. В связи с этим может происходить рост выхода на рынок ценных бумаг, эмитированных под более низкие проценты.
Риск временной продолжительности операции зависит от размещения ценных бумаг в неблагоприятное время, когда уменьшается спрос на различные виды ценных бумаг и возникают значительные потери при продаже ценной бумаги.
Риск изменений законодательств связан с теми процессами, когда необходима перерегистрация или замена выпуска ценных бумаг, и при этом меняются условия игры.
Риск неисполнения обязательств эмитента перед держателями возникает при ухудшении финансового положения эмитента и его становится невозможным выплата процентов по ценным бумагам или основной суммы долга.
Риск ликвидности для эмитента связан со всеми этими рисками эмитента.
На современном этапе развития страхового рынка эти функции конкретизируются в направлениях влияния страхования и, соответственно, страхового бизнеса на экономику.
Страхование рисков на рынке ценных бумаг осуществляется по следующим направлениям:
- Страхование от внезапного падения стоимости акций;
- Страхование фьючерсных контрактов;
- Страхование валютного курса.
