Роль анализа банкротства
Для обеспечения экономической стабильности в условиях современного кризиса многие предприятия оценивают свое экономическое состояние и состояние партеров по бизнесу. Анализ состояния позволяет определить эффективность работы предприятия, состояние используемых резервов, установить положение предприятия в целом на рынке.
Банкротство, или неплатежеспособность (англ. "bankruptcy") – это признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.
Результаты экономического анализа банкротства позволяют определить финансовое состояние организации, уровень конкурентоспособности на рынке и риски, связанные с основной деятельностью. Благодаря данному анализу у организации появляется возможность определить уязвимые места, для того, чтобы в дальнейшем уделить внимание данной проблеме и разработать необходимый план действия для предотвращения вероятности банкротства.
Анализ банкротства распространяется на юридические лица, так как мало кто проводит анализ физических лиц, исключение составляют банковские структуры, которые проверяют физические лица при выдаче кредита. При анализе банкротства выявляются возможные риски.
Методы анализа банкротства
В процессе анализа используются различные методы. Экономический анализ банкротства может быть, как внешним, так и внутренним. Под внутренним анализом понимают выявление предпосылок банкротства внутри организации. Определением возможных предрасположенностей занимаются финансово-аналитические отделы или арбитражный управляющий. Внешний анализ осуществляется кредитующими организациями, для выявления состоятельности организации или контрагентами для обеспечения безопасного сотрудничества.
Анализ банкротства предприятия позволяет заблаговременно подготовиться к кризисной ситуации, а для контрагентов обеспечить безопасность своего финансового состояния.
Методы экономического анализа банкротства основываются на единых принципах: распознавание и прогнозирование кризисных моментов в деятельности организации.
Методы делятся на: прогнозирование и финансово-экономический анализ с мониторингом.
Метод финансово-экономического анализа и мониторинга основывается на анализе финансово-хозяйственной деятельности организации, который включает в себя такие анализы как: сравнительный, вертикальный, факторный, горизонтальный, анализ основных показателей.
Прогнозирование основывается на диагностике вероятностей банкротства. Методов диагностики существует множество. Например, существует модель Z-счет Альтмана, которая позволяет спрогнозировать вероятность банкротства. Оценка финансового состояния организации по Лису: в данной методике используют показатели рентабельности, ликвидности и финансовой независимости. Российскими учеными были адаптированы эти методики, в частности разработана шестифакторная модель Зайцевой, использующая для анализа коэффициенты убыточности предприятия, ликвидность активов, дебиторскую и кредиторскую задолженность.
Для комплексного анализа банкротства предприятия необходимо:
- проанализировать структуры статей баланса и дать общую оценку,
- провести экспресс-диагностику,
- оценить имущество организации (финансовая устойчивость предприятия),
- оценить финансовое состояние предприятия (ликвидность и платежеспособность),
- оценить эффективность деятельности организации (рентабельность и деловые показатели).
Современные экономические условия ухудшили ситуацию, как для многих крупных представителей бизнеса, так и для малого бизнеса. Убыточные организации неплатежеспособны и по разным причинам не являются рентабельным. В данных условиях необходимо проводить экономический анализ банкротства для выявления проблем организации, чтобы в дальнейшем избежать процедуру банкротства.
