Риски микрофинансового бизнеса
Для любой микрофинансовой организации характерны такие же риски, как и для банковской организации. Однако микрофинансовой организации присуща определенная специфика риска.
В современном мире отмечается многообразие компаний, предоставляющих финансовые услуги низко доходным домохозяйствам. Раньше доминировали неправительственные организации (НПО). Теперь они оказываются в новых условиях, которые имеют отношение к трансформации некоторых НПО в полной мере или частично регулируемых финансовых компаний.
Последние десятилетия характеризуются:
- появлением специальных микрофинансовых банков,
- вступлением коммерческих банков в область микрофинансирования,
- ростом специализированных сельских банков и кооперативов.
В некоторые сегменты микрофинансирования вторгаются нефинансовые организации, например, телекоммуникационные.
Риск представляет собой интегральную часть финансового посредничества. Одновременно с этим управление рисками представляет собой нерешённые проблемы микрофинансовых компаний.
В этой индустрии существует несколько лидеров, на фоне которых остальная масса компаний не уделяет большого внимания рискам. В последние годы можно наблюдать скачкообразный рост объемов, географии и глубины действия микрофинансовых компаний.
До настоящего времени существует большие возможности развития таких компаний, так как на рынке микрофинансирования всё ещё есть спрос. Динамичный рост способен изменить рисковый профиль финансовых компаний.
Большинство микрофинансовых компаний не осознают важность управления кредитным риском при росте объемов кредитования. Вместе с этим можно наблюдать риск на рынках услуг и продуктов, моделях доставки услуг, используемых технологиях.
Для МФО возникает потребность сосредоточить внимание не только на кредитном риске, но и на риске ликвидности, а также других рисках. Важно осуществлять управление всеми рисками в системе, поскольку в последующем важность риска будет еще больше расти, а микрофинансовый рынок будет становиться еще более конкурентным.
В широком смысле слова риск микрофинансирования можно определить в качестве потенциала событий, которые являются причиной перспективных убытков или уменьшения в будущем дохода микрофинансовой компании, отклонения от первоначальной миссии этой компании.
Отклонения от предназначения и миссии может возникнуть и без убытка или уменьшения доходов. Этим миссия МФО отличается от традиционной миссии банка.
Классификация рисков финансирования
Существует перечень рисков, которые выделили эксперты, регуляторы и практики микрофинансирования. Этот перечень очень обширен и достигает нескольких десятков.
Участники рынка признали, что кредитные риски представляют самую большую угрозу для финансового сектора в условиях кризиса. Чаще всего на начальной стадии развития большая часть микрофинансовых компаний фокусируется только на финансовых рисках, а в категории финансового риска концентрируется на кредитном риске.
Большинство авторов предлагают рассмотреть несколько самых больших групп рисков, которые характерны для микрофинансовых организаций:
- рыночный риск,
- операционный риск,
- кредитный риск,
- стратегический риск.
По своему характеру кредитный и рыночный риск можно объединить в финансовый риск, стратегический и операционный являются не финансовым риском.
Финансовые и нефинансовые риски МФО
Нефинансовыми рисками считаются стратегические и операционные риски. Если рассматривать операционные риски, то МФО обслуживает специфические слои общества, по этой причине важной является этика банковского бизнеса.
Клиенты МФО в большинстве случаев не обладают достаточными знаниями в сфере финансов для профессиональной и самостоятельной оценки надежности компании, сопоставления кредитных предложений разных организаций.
По этой причине репутация для микрофинансовой организации является важной. Риск репутации также включает стратегический риск, который связан с вероятными потерями компании по причине неправильной стратегии или ее реализации.
В этом случае самая типичная ошибка — слепо копировать чужой опыт или подражать лидерам отрасли.
Также МФО сталкиваются с регулятивным риском, который в узком смысле слова представляет собой риск несоблюдения требований регулятора. Регулятивный риск характеризуется угрозой потерь по причине невыполнения в ежедневной работе юридических норм, которые установил регулятор или неправительственные организации.
Что касается операционного риска, то он связан с потерями по причине сбоя во внутренней системе, процессах, технологиях. Также операционный риск имеет отношение к человеческому фактору, условиям внешних факторов.
Финансовые риски включают кредитный и рыночный. В сфере кредитного риска можно рассмотреть следующие виды рисков: просрочки в погашении суммы долга, уровень погашения долга, сумма просроченных платежей по отношению к непогашенной сумме, прочее.
Рыночные риски относятся к изменению состояния финансовых рынков, включая дисбаланс между обязательствами и активами компании. В этом случае риск ликвидности в большей мере входит в рыночный риск.
При наступлении риска рынки становятся более нестабильными и характеризуются низкой предсказуемостью, вне зависимости от глобализации, регулирования и прогнозирования.
Рыночный риск включает в себя помимо риска ликвидности процентный, валютный и фондовый риск.
Управление рисками МФО
При рассмотрении системы механизма управления рисками МФО необходимо обратить внимание на потребность непрерывности этого управления в области идентификации рисков, включая работу по снижению их уровня.
Такой механизм должен быть ориентирован на опережение и предвидение событий, подготовку компании к стрессам, в том числе разработку адекватных мер.
Для того чтобы управлять рисками МФО необходимо совершать следующие шаги:
- идентифицировать, оценивать и определять приоритетные риски,
- разрабатывать стратегию и политику для измерения,
- разрабатывать политику снижения,
- определять и назначать ответственных лиц,
- пересматривать политику и процедуры по необходимости,
- тестировать эффективность, оценивать результаты.
