Вероятность наступления риска – это количественная оценка возможности осуществления предполагаемого события, которое может принести ущерб или убыток.
Понятие и оценка вероятности наступления риска
Прежде чем приступить к планированию бизнес-операции, необходимо определить вероятность наступления рисков, которые сопровождают хозяйственную деятельность каждой организации. Речь идет про количественное выражение возможности осуществления предполагаемого события, которое может принести ущерб или убыток. Данная задача решается в результате оценки риска, которая является важным этапом управления рисками.
Вероятность наступления риска проявляется в том, что рисковое событие в процессе осуществления организацией своей финансово-хозяйственной деятельности может произойти, а может и не произойти. Степень этой вероятности определяется в результате действия и объективных, и субъективных факторов, что не исключает постоянный характер вероятностной природы риска.
Вероятность наступления является одним из основных критериев классификации рисков организации. В соответствии с ним различают следующие виды рисков:
- Минимально вероятные риски (вероятность наступления риска составляет от 1 % до 20 %).
- Маловероятные риски (вероятность наступления риска составляет от 21 % до 40 %).
- Вероятные риски (вероятность наступления риска составляет от 41 % до 60 %).
- Весьма вероятные риски (вероятность наступления риска составляет от 61 % до 80 %).
- Максимально вероятные риски (вероятность наступления риска составляет от 81 % до 99 %).
Стоит отметить, что вероятность наступления риска не может быть равной 0% или 100%, поскольку в подобных случаях отсутствует возможность осуществления альтернативного варианта.
Оценка риска представляет собой систематический процесс определения вероятности наступления риска, величины последствий от наступления рисков, факторов и видов риска и др. При этом оценка риска сочетает взаимодополняющие количественный и качественный подходы.
Оценка риска осуществляется на основе информации, собранной для ее анализа. В основном современные организации используют такие источники информации, как бухгалтерская отчетность, организационная структура, штатное расписание, карты технологических потоков, договоры и контракты, финансово-производственные планы и др.
Вероятность наступления риска может быть определена в результате применения следующих методов оценки риска:
- Статистические методы.
- Аналитические методы.
- Метод экспертных оценок.
- Метод аналогов.
Статистические методы оценки вероятности наступления риска
Применение статистических методов для оценки риска заключается в определении вероятности наступления риска на основе статистических данных предшествующего периода. Статистические методы получили широкое распространение, поскольку они позволяют провести анализ различных вариантов развития событий. В частности, в рамках одного подхода могут быть учтены разные факторы рисков.
В то же время статистические методы требуют использования в них вероятностных характеристик, что усложняет процесс оценки риска и требует наличия определенных знаний и навыков.
Различают следующие статистические методы, которые применяются в рамках оценки риска:
- оценка вероятности исполнения - рассчитывается доля выполненных и невыполненных решений в их общей сумме;
- анализ вероятного распределения потока платежей - оцениваются возможные отклонения стоимостей потоков платежей от ожидаемых;
- деревья решений - выстраивается иерархия возможных вариантов развития анализируемой ситуации;
- имитационное моделирование рисков - с помощью компьютерных технологий проводятся эксперименты с математическими моделями сложных систем реального мира;
- технология «Risk Metrics» - определяют степень влияния риска на событие через вычисление «меры риска».
Аналитические методы оценки вероятности наступления риска
Для анализа риска инвестиционных проектов в основном используются аналитические методы. Они предполагают определение вероятности наступления риска на основе математических моделей.
Группа аналитических методов представлена следующими методами:
- анализ чувствительности - изучается зависимость анализируемого результирующего показателя от вариации значений показателей;
- метод корректировки нормы дисконта с учетом риска – в результате прибавления величины требуемой премии за риск корректируется некоторая базовой (безрисковой или минимально приемлемой) нормы дисконта;
- метод достоверных эквивалентов – через использование специальных понижающих коэффициентов ожидаемые значения потока платежей приводятся к величинам платежей с достоверными значениями;
- метод сценариев - представляет собой совместное применение анализа чувствительности и анализа вероятностных оценок отклонений результирующего показателя.
Метод экспертных оценок вероятности наступления риска и метод аналогов
Метод экспертных оценок основан на сочетании логических и математико-статистических методов и процедур по обработке результатов опроса группы независимых экспертов. Это означает, что участники опроса (эксперты) используют свои интуицию, жизненный и профессиональный опыт. Метод экспертных оценок используется в случае недостатка или полного отсутствия информации, что не позволяет применять другие методы.
Метод аналогов базируется на использовании базы данных об аналогичных объектах. С их помощью идентифицируют общие зависимости, которые затем переносятся на исследуемый объект. К использованию метода аналогов обычно прибегают в том случае, когда применение других методов для определения вероятности наступления риска по каким–либо причинам неприемлемо.
