Операции банка с валютой и валютные риски

Валютные операции коммерческого банка и их значение в банковской деятельности

В настоящее время одной из основных категорий банковских операций являются операции с иностранной валютой. При этом они одновременно являются как активными операциями (то есть связанными с размещением денежных средств), так и пассивными операциями (то есть связанными с привлечением денежных средств).

Лицензия Центрального банка, выдаваемая коммерческим банкам, предоставляет им право на осуществление с денежными средствами в иностранной валюте операций по их покупке, продаже, принятию в депозиты, в ответственное хранение, использованию в качестве залога и т. д. Точнее говоря, выделяют следующие валютные операции:

• операции по привлечению и размещению денежных средств в иностранной валюте (как на внутреннем, так и на международном рынке);
• ведение валютных счетов клиентов;
• операции по торговле иностранной валютой (как на внутреннем валютном рынке, так и на международных денежных рынках);
• операции по международным торговым расчетам, связанным с экспортом и импортом товаров и услуг;
• установление корреспондентских отношений с иностранными банками;
• операции с монетарными металлами (как на внутреннем, так и на международном рынке);
• неторговые операции.

В настоящее время в деятельности коммерческих банков наибольшее распространение получили рублевые кредиты под залог валютных ценностей. Подобное кредитование используется тогда, когда трудно оценить объективно финансовое положение заёмщика, а его репутация не слишком надежна. В этом случае риски коммерческого банка, которые связаны с непогашением или несвоевременным погашением рублевых кредитов, минимизируются.

Стоит отметить, что совершение коммерческими банками валютных операций контролируется в особом порядке, который установлен федеральным законом. В соответствии с ним в Российской Федерации высшими органами валютного контроля является Центральный Банк и Правительство. Ведущая роль при этом чаще всего отводится Центральному банку, который утверждает общеобязательные для банков положения и инструкции.

Понятие валютных рисков и особенности их проявления

При осуществлении различных операций с иностранной валютой коммерческий банк (как и любая другая организация) подвергается воздействию валютных рисков. Ими называют вероятность (опасность) получения кредитной организацией убытков в результате совершения операций с денежными средствами, выраженными в разных валютах, на фоне колебания их котировок на валютном рынке.

Валютный риск базируется на том, что реальная стоимость денежных обязательств может изменяться во времени (причём каждая валюта – в различных направлениях и различными темпами). Не только коммерческие банки подвергаются валютным рискам, но и другие участники валютного рынка: кредиторы и заемщики, импортеры и экспортеры.

Валютный риск может проявиться в одной из следующих разновидностей:

• операционный валютный риск — возможность недополучения прибыли или получения убытков в результате непосредственного ведения профессиональной деятельности;
• трансляционный (балансовый) валютный риск — несоответствие активов и пассивов коммерческого банка, которые выражены в иностранных валютах;
• неблагоприятное воздействие валютного риска на общее экономическое положение кредитной организации.

Возникновение валютных рисков связано с процессами глобализации финансовых рынков, в результате которых создаются транснациональные банки. Они функционируют одновременно на нескольких национальных финансовых рынках, обслуживая транснациональные компании, удовлетворяя нужды экспортёров и импортёров в организации оплаты поставок товаров и т.п. Кроме того, граждане и организации, стремясь диверсифицировать свои риски и извлечь выгоду на фоне изменения валютных курсов, зачастую обращаются в коммерческие банки для обмена денежных средств одной валюты на другую.

Эксперты предлагают всем коммерческим банкам в целом для того, чтобы бороться на рынках с различными проявлениями валютных рисков, придерживаться следующей стратегии. Во-первых, в каждом отдельном банке нужно повысить уровень и организацию контроля за потенциальными рисками. Во-вторых, необходимо постоянно заниматься разработкой и внедрением дополнительных многосторонних способов снижения валютных рисков. Центральный банк также должен принимать участие в управлении валютными рисками, в частности, посредством совершенствования национальных платежных систем.

Наиболее распространенными методами страхования коммерческих банков (как и других участников валютного рынка) от неблагоприятных изменений курса иностранной валюты считаются:

• хеджирование – заключение срочных сделок, которые позволяют в повседневных операциях избежать валютный риск;
• валютный своп - это комбинация двух противоположных конверсионных сделок на одинаковую сумму с разными датами валютирования;
• защитные оговорки – это включаемые в соглашения условия, которые предоставляют возможность их пересмотра в процессе исполнения.