Межбанковское кредитование
Межбанковский кредит — это один из видов кредитов, который предоставляется одной банковской структурой другой, при этом в качестве основного кредитора на рынке межбанковского кредитования выступает Центральный Банк.
Коммерческие банковские структуры, как правило, выступают в роли заемщиков и кредиторов. Традиционно заимствование финансовых ресурсов реализуется на базе разовых кредитных договоров или путем размещения вкладов в прочих финансовых учреждениях.
Большая часть межбанковских кредитов выдаются на срок до одной недели, чаще всего— на одну ночь. Подобные ссуды выдаются по межбанковской ставке, которая называется ставкой овернайт.
Стоит отметить, что банковские структуры получают кредиты на рынке межбанковского кредитования для управления уровнем собственной ликвидностью и удовлетворения различного рода нормативных требований, например, так называемых резервных требований. Процентная ставка в рамках межбанковского кредитования в большей части зависит от величины денежной массы в обращении, от доминирующих значений ставок и от определенных условий договора, например, продолжительности срока возврата кредита.
На рынке межбанковского кредитования достаточно часто применяются различного рода банковские векселя и депозитные сертификаты.
На сегодняшний день за счет активного применения такого инструмента, как межбанковское кредитование, возможно решение следующих проблем банковских структур:
- обеспечение необходимого уровня ликвидности банковской структуры;
- получение дополнительной величины чистой прибыли, если финансовое учреждение выступает в качестве кредитора;
- формирование положительного имиджа банковской структуры и улучшение деловой репутации среди прочих аналогичных учреждений;
- установление связей между банковскими структурами и обеспечение доступа к сведениям об их состоянии.
Если говорить о функционировании банковских структур на рынке межбанковского кредитования, то можно отметить тенденцию увеличения объема реализуемых на нем операций. Объем финансовых ресурсов, которые выдаются банковскими структурам своим контрагентам сохраняет примерно одно и то же значение - порядка 8,5 трлн. руб. в месяц, а финансовые ресурсы, которые привлекаются банковскими структуры в большей части обеспечивают и рост валового объема операций, ежегодно увеличивая свои ежемесячные значения в среднем на 1 трлн. рублей.
Роль межбанковского кредитования в управлении ликвидностью
Стоит отметить, что деятельность любой коммерческой банковской структуры в любой ситуации подразумевает некоторый уровень потенциального риска, который финансовое учреждение различными методами старается на постоянной основе снижать. Одним из важнейших потенциальных банковских рисков является риск ликвидности, который непосредственно связан с вероятностью того, что банковская структура в некоторый момент времени столкнется с определенным объемом финансовых потерь из-за дефицита ликвидных финансовых ресурсов (в большинстве случаев денежных средств) или их эквивалентов, или с неспособностью в своевременное обеспечить финансирование на наиболее рациональном уровне, реализовать в короткий срок или заложить собственные активы по балансовой стоимости для покрытия непредвиденных финансовых потерь.
Практика межбанковского кредитования как на территории РФ, так и международном уровне представляет собой один из наиболее эффективных инструментов коммерческой банковской структуры по управлению уровнем своей ликвидности. Стоит отметить, что рынок межбанковского кредитования играет также важнейшую эмиссионную функцию, во-первых, формируя средства обращения и платежа через функционирующий кредитный механизм, и во-вторых, реализовывая замещение безналичных средств наличных, и наоборот. Также необходимо отметить, что участие в межбанковском кредитовании позволяет в большей мере осуществлять контролировать эффективность деятельности банковских структур-заемщиков, так и банковских структур, выступающих в роли кредиторов.
На сегодняшний день в отечественной экономике одним из ключевых секторов денежного рынка является рынок межбанковских кредитов. Таким образом, обеспечивая оперативное перераспределение финансовых ресурсов, характеризующихся высоким уровнем ликвидности, между банковскими структурами, рынок межбанковского кредитования в большей части предопределяет эффективность функционирования отечественной банковской системы. Эффективное функционирование рынка МБК в значительной мере способствует снижению риска ликвидности в банковском сегменте и обеспечению устойчивости национальной экономики в целом.
На сегодняшний день для краткосрочных межбанковских кредитных ставок в РФ функционирует система так называемого «процентного коридора», верхнюю границу которого формирует ставка по кредитам «овернайт», т. е. ставка кредитов, выдаваемых на один день, а нижнюю – ставка по депозитам «том некст», т. е, ставка депозитов, размещаемых на один день. Подобные банковские инструменты относятся к категории операций постоянного доступа.
Осуществляя управление процентным коридором, ЦБ РФ устанавливает некоторого рода «ориентир» стоимости краткосрочной ликвидности в форме обозначения ее максимальной и минимальной границ. В зависимости от условий осуществления денежно-кредитной политики Банк России может изменять границы диапазона, как по отдельности, так и посредством их симметричного смещения вверх или вниз. Изменение ключевых процентных ставок по операциям Банка РФ можно рассматривать как некоторый сигнал субъектам финансового рынка об ужесточении (смягчении) им реализуемой денежно-кредитной политики.
В рамках «процентного коридора», за исключением ставок по кредитам без обеспечения, также находятся ставки по прочим операциям Центрального Банка РФ, которые осуществляют с целью предоставления и абсорбирования ликвидности сегментам банковской деятельности.
