Частичное банковское резервирование

Понятие о частичном банковском резервировании

Денежные средства, которые банк берет на хранение, в виде кредитов выдаются клиентам-заемщикам. При этом останется возможность снятия всех вложенных средств с депозитов по требованию вкладчиков.

Практика подобного резервирования денежных средств используется всеми коммерческими банками. Наличность, отданная банку на хранение, делится на две части. Одна часть становится резервом, а оставшаяся выдается клиентам в виде кредитов. Все денежные средства, выданные или потраченные таким образом, обязательно размещаются на хранение в другом банке. В итоге создаются новые депозиты и появляется возможность кредитования населения.

Установлением нормативов обязательного резервирования занимается ЦБ России. Он может утверждать различные значения нормативов обязательного резервирования для различных депозитов. Реализация процедуры частичного резервирования позволяет Центральному Банку регулировать спрос и предложение денег в стране.

Частичное резервирование имеет ряд преимуществ:

• сохранение ликвидности банка;
• реализация монетарной политики ЦБ;
• контроль спроса и предложения денег;
• создание возможностей повторного кредитования и хранения денежных средств в целях повышения денежной массы;
• защита от банковских кризисов;
• гарантия стабильности функционирования банковской системы.

Сравнительная характеристика систем полного и частичного банковского резервирования

Коммерческие банки могут влиять на предложение денег, если занимаются только пассивными операциями, т.е. принимаю вклады от населения, но не выдают кредиты. Привлеченные денежные средства называются резервами. Когда все депозиты переводятся в резерв, такая система называется полным или 100%-м банковским резервированием.

Для ясной картины придем условный баланс банка, на счету которого 100 млн. рублей. Соотношение активов и пассивов выглядит следующим образом:

Рисунок 1. Баланс банка со 100% резервированием. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

По данному рисунку видно, что в активах банка находятся 100 млн. руб. в качестве резерва. В пассивной части те же 100 млн. руб. – это те денежные средства, которые банк должен своим вкладчикам. До и после открытия банка предложение денег не изменилось и составило те же 100млн. рублей. Это означает, что банки, помещая в резерв 100% вкладов, не могут влиять на предложение денег.

При системе частичного резервирования необходимо определить долю тех денежных средств, которые хранятся в банке и в любой момент могут быть сняты по требованию. Норма резервов определятся по следующей формуле:

$Rоб = D • rr$, где:

• $Rоб$ – это величина обязательных резервов;
• $D$ – величина депозитов;
• $rr$ – норма резервных требований.

Предположим другой вариант. Из 100 млн. рублей, 10% остается в резерве, а 90% - пойдет на кредитование. Баланс банка в этом случае выглядит следующим образом:

Рисунок 2. Баланс банка с частичным резервированием. Автор24 — интернет-биржа студенческих работ

До выдачи банком кредитов количество денежных средств на счетах составляло 100 млн. руб. С началом кредитования предложение денег стало повышаться. Вкладчики также имеют на своих счетах свои сбережения в общей сумме в 100 млн. рублей, но и заемщики обладают 90 млн. рублей. Общая величина денежных средств, которая равняется сумме наличных денег и средств по вкладам, составляет 190 млн. рублей. Соответственно, имея в резерве только часть денежных ресурсов в виде депозитов, банки создают деньги.

Банковский и денежный мультипликатор

В рамках функционирования кредитно-банковской системы происходит эмиссия денежных средств. Она способствует росту денег в ходе работы определенного коэффициента, который называется денежным мультипликатором.

При выпуске денег бывают ситуации роста денежной массы относительно первичной эмиссии. ЦБ приобретает ценные бумаги на сумму условно в 1000 рублей, расплачивается с продавцом выпущенными на эту сумму банкнотами. Продавец кладет полученные деньги на свой расчетный счет в банк, который эту сумму выдает клиентам в виде кредитов. Тем самым создается новая кредитная эмиссия и рост денежной массы. Далее могут быть и последующие этапы перемещения денежных средств, и их увеличение. Такое явление называется денежный мультипликатор, который аналитически можно представить в следующей формуле:

$1000 + К • 1000 + К^2 • 1000 + К^3 • 1000 + …$

или

$1000 • (1 + к + к^2 + … + к^n)$

Заключительная формула записи денежного мультипликатора:

$1000 • 1 / (1 - к)$

Значение первоначально выпущенной денежной массы – это не постоянная величина, а переменная. В этом случае формула денежного мультипликатора видоизменяется:

$К = Э / (1 - к)$, где:

• $Э$ – это первичный выпуск денег;
• $к $ – это денежный мультипликатор.

Данная величина колеблется во времени и пространстве, значение денежного мультипликатора для каждой страны свое. В развитых странах величина может превышать в 2-3 раза величину первоначальной эмиссии.

В ходе контроля ЦБ размера денежного мультипликатора (к) определяется такое понятие, как денежная база (ДБ). Ее основой являются наличные деньги: ликвидные и обязательные вклады коммерческих банков в центральном банке. Денежная база показывает величину денежной массы (ДМ), которой может пользоваться ЦБ России.

$ДБ = М_0 + денежные \ средства \ в \ обязательных \ резервах \ в \ ЦБ \ РФ + денежные \ средства \ коммерческих \ банков \ на \ корреспондентских \ счетах \ ЦБ \ РФ$

$ДМ = ДБ • Денежный \ мультипликатор$

Отсюда:

$Денежный \ мультипликатор = М_2 / Денежная \ база$

Величина денежного мультипликатора обратно пропорциональна величине обязательных резервов коммерческих банков в центральном. Если норма обязательных резервов выше, то величина денежного мультипликатора ниже и наоборот. Рост денежного мультипликатора зависит от оборота наличности и остатка на корреспондентских счетах в Центральном банке.