Роль нормативов центрального банка в экономике государства
Политика нормирования минимальных резервов выражается в утверждении и изменении нормативов обязательных резервов центральным банком.
Обязательные резервы - это та доля средств кредитной организации, которую она обязана сохранять на депозитах в ЦБ и которая используется ЦБ в качестве средства контроля объема депозитов банка и совокупной денежной массы с целью регулирования ликвидности всей банковской системы и контроля денежных агрегатов через снижение мультипликатора.
Изменение нормативов обязательных резервов может иметь как сдерживающий, так и стимулирующий характер воздействия на экономику посредством сокращения или увеличения объемов кредитования. Значение минимальных нормативов обусловлено следующим:
- обеспечение постоянного уровня ликвидности кредитных организаций;
- применение в качестве инструмента для регулирования денежной массы и кредитоспособности банковской сферы.
В современных условиях большинство центральных банков предпочитает использовать инструменты более гибкие, чем установление нормативов: операции на открытом рынке, которые позволяют оперативно изымать или предоставлять ликвидность банковского сектора. Это связано с тем, что обязательные резервные требования основаны на экономической зависимости объемов подобных резервов и банковских операций.
В России политика центрального банка направлена на постепенное приближение нормативов к мировым стандартам. Сегодня обязательные резервные требования используются как прямой инструмент управления ликвидностью банковского сферы с целью ограничения возможностей кредитования банков и поддержания денежной массы в обращении на заданном уровне.
Обязательное резервирование
Кредитные организации должны осуществлять депонирование обязательных резервов в ЦБ денежными средствами, перечисляя их в безналичном порядке на отдельный счет, открытый в ЦБ. В 2014 году на законодательном уровне введены изменения, предусматривающие возможность зачисления средств обязательных резервов не на специальный счет, а их хранение как неснижаемый остаток на корреспондентском счете, открытом в ЦБ.
Подлежащая депонированию сумма обязательных резервов определяется так: норматив депонируемых в ЦБ обязательных резервов применяется к среднему хронологическому размеру резервируемых обязательств за отчетный период, при этом исключается величина наличных денежных средств в кассе банка.
К резервируемым обязательствам относятся пассивные остатки по балансовым счетам кредитных организаций.
Центральный банк ежемесячно регулирует размер обязательных резервов, которые подлежат депонированию.
Законом установлены следующие ограничения на использование центральным банком обязательного резервирования:
- нормативы обязательного резервирования не могут быть выше 20% совокупных обязательств банка;
- нормативы обязательного резервирования не могут единовременно изменяться более чем на 5 пунктов.
Применение обязательного резервирования— это довольно жесткий способ воздействия па ликвидность всей банковской системы в кризисных условиях.
Однако вместе с тем подобные ограничения минимизируют резкие изменения пределов нормативов обязательных резервов а, значит, и значимые изменения в процентной политике, которые потенциально могут негативно влиять па денежно-кредитную систему страны.
Неисполнение нормативов центрального банка
Если банк не исполняет обязанность по соблюдению описанных выше нормативов, ЦБ имеет право:
- На списание в бесспорном порядке с корреспондентских счетов кредитной организации, открытых в ЦБ суммы недовнесенных средств.
- На взыскание в судебном порядке с кредитной организации штрафа в установленном размере.
