Характеристика иностранного капитала
Современная экономика переживает процессы финансовой глобализации. Она подразумевает включение в общие экономические отношения различных государств, транснациональных банков и компаний, международных финансовых организаций. В том числе это проявляется в допуске на российский рынок иностранного капитала.
Иностранный капитал – это инвестирование и капиталовложение иностранных государств и международных организаций в экономику нашей страны, что может быть осуществлено в самых разных формах (участие в уставном капитале, приобретение акций, кредитование и т.д.).
Особое значение имеют вопросы иностранного инвестирования в банковский сектор Российской Федерации. Этот сегмент национального рынка (после энерго-сырьевого сектора) является крупнейшим по объёму капитала. Коммерческие банки, которые располагают крупными объёмами денежных средств, выступают одними из ключевых субъектов для инвестиций в экономику страны.
В первые годы российской рыночной экономики наблюдались существенные по размеру иностранные инвестиции в банковский сектор Российской Федерации. Однако в последнее время этот процесс не только замедлился, но и сменился обратной тенденцией – уменьшением доли иностранного капитала. Этому явлению могут быть представлены такие объяснения, как:
- введение Европейским Союзом и Российской Федерацией друг против друга экономических санкций, в том числе в области банковского бизнеса;
- осуществление Правительством России и Центральным банком РФ в отношении развития отечественного финансового рынка протекционистской политики;
- отсутствие компромисса по законопроектам о защите прав инвесторов и об упрощении процедур слияния и поглощения.
Состояние и динамика иностранного капитала на банковском рынке России
По данным Центрального Банка РФ, по состоянию на 1 января 2020 года на территории Российской Федерации действуют 133 кредитных организаций, в уставном капитале которых принимают участие нерезиденты. Причём за последний год их количество уменьшилось на восемь организаций.
Если рассчитывать иностранный капитал в стоимостном выражении, то окажется, что его размер в 2019 году оказался равен 400 миллиардам рублей. Это означает, что его доля в совокупном уставном капитале действующих кредитных организаций (2,88 триллиона рублей) равна 13,9%.
Количество кредитных организаций, уставный капитал которых полностью сформирован из средств нерезидентов, равняется 59. Из них коммерческими банками являются 54, а небанковскими кредитными организациями – 5. За последний год их количество уменьшилось на две организации. В частности, крупнейшими банками, которые могут считаться полностью иностранными, но осуществляют свою деятельность на территории России, являются следующие кредитные организации:
- АО «ЮниКредит Банк»;
- АО «Райффайзенбанк»;
- ООО «Коммерческий банк “Дж.П. Морган Банк Интернешнл”»;
- АО «Банк Интеза»;
- АО «АйСиБиСи Банк»;
- АО «ИНГ БАНК (ЕВРАЗИЯ)».
В 2014-2015 годах в связи с введением рядом развитых стран в отношении Российской Федерации экономических санкций и наступления вслед за ним экономического кризиса наблюдался массовый отток иностранного капитала из экономики нашей страны, в том числе из банковского сектора. Так, доля нерезидентов в совокупном уставном капитале кредитных организаций сократилась с 27% до 17%. Кроме того, именно в это время замедлился до этого динамично возраставший темп роста иностранных инвестиций в уставные капиталы кредитных организаций.
В течение последующих лет эта тенденция, пусть и не в таких резких формах, но преимущественно сохранялась. Банковский рынок России продолжает довольно успешно развиваться и в этих условиях. Однако это развитие могло быть более динамичным в случае более активного иностранного инвестирования.
Роль и значение иностранного капитала в банковском секторе России
Иностранные инвестиции в экономику страны выступают в качестве её стабилизационного фактора. Как правило, внутренние рынки инвестиционных ресурсов развиваются довольно медленно, а привлечение кредитных ресурсов всегда вызывает определённые трудности. Этим обуславливается важность и актуальность привлечения иностранных ресурсов.
Для того, чтобы привлечь в страну большее количество иностранного капитала, необходимо создать там более благоприятный инвестиционный климат. Этим понятием называют ситуацию в стране, которая состоит из фактической внутриэкономической и социально-политической обстановки и которую видят для себя потенциальные инвесторы, совершающие выбор направления вложения своих денежных средств и капитала.
Выгодность инвестирования нерезидентами своих капиталов в экономику страны обуславливается рядом причин. Так, к числу основных выгод от участия иностранного капитала в банковском секторе России можно отнести:
- возможность использования современных банковских технологий, которые преимущественно разработаны иностранными компаниями;
- применение отработанных за рубежом передовых методов маркетинга и менеджмента и механизмов контроля за рисками;
- присвоение коммерческим банкам, в капитале которых принимают участие нерезиденты, более высокого рейтинга, что позволяет привлекать ресурсы по более выгодным условиям.
В то же время иностранный капитал способствует повышению зависимости отечественного банковского сектора от иностранных государств. А из этого следует несколько негативных последствий, которых стоит избегать (подавление местных банков, повышение доли импортного оборудования, игнорирование национальных традиций). Таким образом, несмотря на важную роль иностранных инвестиций, в их отношении необходимо проводить осторожную и взвешенную политику.
