Рынок нефти, динамика издержек

Динамика цен на нефть

Анализ цен на нефть за последние 158 лет позволяет выделить несколько периодов, когда цена на нефть резко возрастала или падала:

1. 1862-1864 годы. Тогда в Соединенных Штатах Америки был введен налог на горючие жидкости для освещения, в которых содержался спирт. Поэтому эти жидкости были заменены на керосин, который был значительно дешевле китового масла и камфена. Это способствовало увеличению спроса на нефть, а также росту цены на нее в пятнадцать раз.
2. 1865-1914 годы. В этот период в Российской Империи наблюдается рост добычи нефти, а в Америке объемы добычи превысили довоенные (Гражданская война), однако, спрос не рос, поэтому цена на нефть снизилась в пять раз.
3. 1895 год. В этому году наблюдается резкий рост цен на нефть, из-за эпидемии холеры в Баку (1894 год).
4. 1914-1920 годы. В этот период наблюдается дефицит нефтепродуктов, способствующий взлету цен на черное золото. Причинами такой ситуации являются снижение объемов добычи в России из-за Первой мировой войны и увеличения спроса, связанный с автомобилизацией.
5. 1930-е годы. В 1930-х годах в Соединенных Штатах Америки началась великая депрессия, длившееся десять лет, что стало причиной снижения спроса и цены на нефть.
6. 1940-1970 годы. В данный период наблюдался рост цен на нефть в 15 раз из-за сокращения объемов и масштабов добычи, что связано с нефтяным кризисом 1973 года (поддержка Соединенными Штатами Америки Израиля в войне с Египтом и Сирией).
7. 1970-1980 годы. В данный период снижение цен на нефть объясняется сокращением производства нефти в предыдущее десятилетие и уменьшением потребления в ведущих странах-потребителях.
8. 1998-2008 годы. После кризиса в Азии, в 1997 году наблюдалось увеличения спроса на нефть, что способствовало увеличению цены. Но в 2008 году случился экономический кризис, ставший причиной снижения цен более, чем в три раза.
9. 2011 — 2013 годы. В данный период росту цен на нефть, способствовала серия революций «Арабская весна».
10. 2014 — 2016 годы. В данный период причинами снижения цен на нефть стало ее перепроизводство, в том числе из-за «сланцевой революции» в Соединенных Штатах Америки, а также замедленный рост мировой экономики.
11. 2016-2018 годы. В данный период наблюдается восстановление и стабилизация цен на нефть, которую спровоцировала сделка «ОПЕК+».
12. 2019 г. - настоящее время. Сейчас наблюдается снижение цен на черное золото, что связано с ценовой войной ключевых экспортеров, сокращением темпов спроса, а также пандемией новой коронавирусной инфекции.

Эволюция издержек производства нефти

Изменения издержек добычи нефти и разведки месторождений, оказывают значительное влияние на рынок нефти, в частности на конечные цены. Основными факторами, влияющими на динамику издержек, являются характер научно-технического прогресса и «природный фактор» (природно-климатические условия района разработки, геологические характеристики разрабатываемого месторождения, расположение разрабатываемых месторождений относительно основных потребителей) Динамику издержек производства нефти можно разделить на несколько этапов:

1. Конец 60-х годов. В этот период наблюдается снижение средних (в расчете на весь эксплуатационный фонд скважин) и предельных (в расчете на прирост мощностей процесса добычи нефти) издержек добычи нефти, из-за действий «природного фактора». Научно-технический прогресс в этот период имел эволюционный характер. Действие обоих факторов накладывалось друг на друга, также они имели одинаковое направление.
2. 1960-1970. В этот период наблюдалось рост средниц и предельных издержек добычи нефти и разведки месторождений, основной причиной этого является изменение соотношения различных факторов (научно-технический прогресс и природный фактор) в динамику процесса. Научно-технический прогресс также продолжал действовать в сторону снижения издержек, в первую очередь на разрабатываемых месторождениях, однако, его влияние постепенно уменьшалось, что способствовало снижению его потенциала. Из-за роста цен в 70-х годах резко увеличился объем разведочных работ во всем мире. Прирост запасов черного золота обеспечивался за счет маленьких месторождений, которые находились в районах с сложными климатическими и геологическими условиями. Таким образом действие двух факторов было разнонаправленным.
3. Середина 80-х годов. Постепенное снижение цен на нефть, после достижения исторического максимума, в начале 80- х годов, которое закончилось обвалом цен в 1986 году. Научно-технический прогресс в этот период имел «революционный» характер. Также в этот период наблюдается интенсивное внедрение в разработку глубоководных месторождений. Соотношение факторов остается разнонаправленными, но при этом увеличилась эффективность научно-технического прогресса, что стало началом снижения издержек, которое продолжается до сих пор.